¿Merece la pena invertir en Argentina?
Invertir en Argentina puede ser una oportunidad interesante, pero también implica ciertos riesgos que debes tener en cuenta. El mercado bursátil argentino, a través del índice MERVAL y de acciones que cotizan en el extranjero mediante ADRs y ETFs, ofrece acceso a sectores clave como la energía, los bancos o las telecomunicaciones. Estos instrumentos permiten diversificar tu cartera y beneficiarte de las posibles subidas de empresas locales sin necesidad de operar directamente en la bolsa argentina.
Ahora bien, el contexto económico del país es volátil, marcado por una inflación elevada y movimientos bruscos en el tipo de cambio. Esto no significa que no sea atractivo, pero sí que es recomendable invertir con una visión de medio o largo plazo y, sobre todo, a través de ETFs o acciones internacionales que repliquen el comportamiento de las compañías argentinas, reduciendo así el impacto del riesgo local. De esta forma, puedes capturar el potencial de crecimiento del país sin exponerte de lleno a su inestabilidad económica.
¿Por qué considerar invertir en empresas de Argentina?
Ya hemos visto que el mercado argentino puede ser una opción interesante pese a su volatilidad. Ahora bien, centrarse en empresas concretas abre la puerta a oportunidades más claras y con mayor potencial de crecimiento. Estas son algunas de las razones por las que puede merecer la pena:
- Acceso a sectores estratégicos: Argentina cuenta con compañías líderes en energía, finanzas y telecomunicaciones que tienen peso tanto a nivel local como internacional.
- Potencial de crecimiento a largo plazo: muchas empresas argentinas están bien posicionadas para beneficiarse de las reformas económicas y de la apertura a capital extranjero.
- Diversificación internacional: invertir en empresas argentinas, ya sea de forma directa o a través de ETFs, permite añadir exposición a un mercado emergente distinto al europeo.
- Presencia en mercados globales: varias compañías del país cotizan en bolsas internacionales mediante ADRs, lo que facilita al inversor acceder a ellas desde fuera de Argentina.
- Oportunidades en compañías infravaloradas: debido a la percepción de riesgo, muchas acciones argentinas se negocian con descuentos frente a sus pares de otros países, lo que puede generar valor si el entorno mejora.
Cómo invertir en Argentina: 5 pasos prácticos
Ya hemos hablado de por qué merece la pena mirar hacia las empresas argentinas. Ahora toca pasar a la acción: invertir en este mercado no es complicado si sigues una estrategia clara y utilizas los instrumentos adecuados. Las dos principales formas de hacerlo son a través de acciones de compañías argentinas y ETFs especializados, que más abajo tendrás explicados en detalle junto con una selección de los mejores.
Aquí tienes una guía en 5 pasos muy sencilla para orientarte:
| Paso | Qué hacer | Por qué es importante |
|---|---|---|
| 1. Elegir un bróker fiable | Necesitas una plataforma que te permita acceder a acciones y ETFs relacionados con Argentina. Más abajo te dejamos las 3 mejores opciones de brókers para hacerlo con seguridad. | El bróker es tu puerta de entrada al mercado, así que debe ser regulado y de confianza. |
| 2. Abrir y verificar tu cuenta | Completa el registro, aporta tu documentación y realiza la verificación de identidad. | Te asegura operar de forma legal y proteger tus fondos. |
| 3. Depositar fondos | Transfiere el capital que quieras invertir, siempre en euros (€) para mayor comodidad desde España. | Tendrás liquidez disponible para empezar a invertir cuando lo decidas. |
| 4. Seleccionar acciones o ETFs | Elige entre compañías argentinas que cotizan en mercados internacionales o ETFs que replican la economía del país. | Con los ETFs diversificas de inmediato, mientras que con las acciones puedes apuntar a empresas concretas con mayor potencial. |
| 5. Hacer seguimiento de tu inversión | Supervisa el comportamiento de tus activos, revisa el tipo de cambio y ajusta tu cartera según la evolución de Argentina. | Te permite aprovechar oportunidades y minimizar riesgos. |
Con esta hoja de ruta tendrás claro cómo empezar a invertir en Argentina sin complicaciones.
Mejores brókers para invertir en Argentina
Ya tienes claro los pasos para empezar a invertir, pero ahora llega uno de los puntos más importantes: elegir el bróker adecuado. No todos ofrecen acceso a los mismos mercados ni las mismas condiciones, por lo que tu elección marcará la facilidad y seguridad con la que podrás invertir en empresas y ETFs relacionados con Argentina.
Aquí te dejamos 3 de las mejores alternativas para que empieces con buen pie:
- XTB: un bróker muy popular en Europa, con plataforma sencilla y sin comisiones en acciones al contado. Ideal si buscas empezar de forma intuitiva.
- MEXEM: perfecto si lo que quieres es acceso global y una oferta muy amplia de productos financieros, incluyendo acciones y ETFs internacionales.
- Trade Republic: pensado para quienes prefieren invertir desde el móvil, con comisiones muy bajas y una experiencia de usuario rápida y simple.
Con cualquiera de estas opciones podrás acceder a los instrumentos necesarios para invertir en Argentina de manera eficiente.
Mejores empresas de Argentina
Ya tienes tu bróker elegido y la estrategia clara, así que el siguiente paso es decidir en qué compañías invertir. Argentina cuenta con varias empresas que han logrado destacar en sectores clave y que además cotizan en mercados internacionales, lo que facilita el acceso desde España sin necesidad de operar directamente en la bolsa local.
A continuación, te dejo una tabla con algunas de las principales empresas argentinas para invertir, clasificadas por sector y con sus características más relevantes:
| Empresa | Sector | Dónde cotiza | Por qué destaca |
|---|---|---|---|
| YPF | Energía y petróleo | Bolsa de Nueva York (ADR) y BCBA | Es la petrolera más grande de Argentina, con fuerte presencia en Vaca Muerta, una de las reservas de shale más importantes del mundo. |
| Grupo Supervielle | Banca y finanzas | Bolsa de Nueva York (ADR) | Entidad financiera enfocada en banca minorista y pymes, con gran capacidad de crecimiento en un mercado en proceso de modernización. |
| Pampa Energía | Energía y utilities | Bolsa de Nueva York (ADR) y BCBA | Empresa diversificada en electricidad, gas y petróleo. Juega un papel clave en el suministro energético del país. |
| Mercado Libre | Tecnología y e-commerce | Nasdaq | Aunque tiene operaciones en toda Latinoamérica, nació en Argentina y es la mayor compañía tecnológica de la región, líder en comercio electrónico y pagos digitales. |
| Banco Macro | Banca y finanzas | Bolsa de Nueva York (ADR) y BCBA | Uno de los mayores bancos privados del país, centrado en créditos de consumo y servicios financieros a particulares. |
Estas compañías permiten acceder a sectores estratégicos de la economía argentina y hacerlo de forma sencilla desde un bróker internacional.
Mejores ETFs de Argentina (UCITS / exposición latinoamericana)
Tras ver las empresas, conviene contemplar los ETFs como vía más diversificada y con menor riesgo individual. Aquí tienes una tabla con fondos UCITS o con exposición latinoamericana significativa, que pueden incluir Argentina, lo que te permite combinar crecimiento potencial con unas condiciones más seguras para invertir desde España.
| ETF | ISIN / Clase más usada | Exposición relevante a Argentina* | Ventajas principales | Cuestiones que debes conocer |
|---|---|---|---|---|
| Amundi MSCI EM Latin America UCITS ETF (USD (C)) | LU1681045297 | Tiene posiciones en varios mercados emergentes de Latinoamérica, entre los cuales Argentina aparece como uno de los países dentro del índice regional. | Diversificación regional (no dependes solo de Argentina), tarifas bastante bajas para lo que ofrece, normativa UCITS que garantiza protección. | La exposición a Argentina puede variar con el tiempo; rendimiento sensible a la situación macroeconómica regional. |
| iShares MSCI EM Latin America UCITS ETF | UTC / distintas clases en USD y EUR | Similar al de Amundi: incluye varios países latinoamericanos y por supuesto Argentina entre ellos. | Es un fondo con buen tamaño, liquidez y reputación amplia, lo que facilita comprar/vender con costes de spread razonables. | Las fluctuaciones del tipo de cambio y los eventos políticos de Argentina pueden pesar fuerte en los retornos. |
| iShares MSCI EM Latin America UCITS ETF USD – clases con distribución o acumulación | varias clases disponibles (EUR / USD) | Está pensado para replicar índices que tienen presencia de empresas argentinas dentro del universo latinoamericano. | Puedes elegir clases que reinvierten dividendos (“acumulación”) o que los reparten; esto te da flexibilidad según tu estrategia fiscal. | Los costes de gestión más impuestos al cambiar de divisa o al entrar con un bróker pueden afectar; además estos ETFs no siempre son 100 % de Argentina, por lo que tu exposición real puede ser moderada. |
* “Exposición relevante a Argentina” significa que en su cartera hay empresas argentinas, pero no son ETFs específicos del país. Si buscas uno que solo invierta en Argentina, suele haber que mirar ETFs de EE.UU. u otros mercados, pero estos no siempre cumplen con UCITS ni están disponibles sin restricciones desde España.
