Trade Republic vs Coinbase: el veredicto rápido
Si tu objetivo principal es invertir a largo plazo en acciones y ETFs y, además, comprar algo de Bitcoin de forma sencilla dentro del mismo ecosistema, Trade Republic es la opción más coherente. Es un banco alemán, está integrado en el marco regulatorio europeo y su estructura de costes es simple para el inversor medio.
Si lo que quieres es operar criptomonedas en serio —acceder a muchas altcoins, usar órdenes avanzadas, mover fondos entre wallets y tener profundidad de mercado real— Coinbase está a otro nivel en el terreno cripto. No es un bróker tradicional: es una plataforma especializada en activos digitales.
No son equivalentes.
Trade Republic es una herramienta de inversión con cripto como complemento.
Coinbase es una infraestructura cripto con enfoque global.
Trade Republic es mejor para…
- Inversores que quieren una cartera diversificada en un solo sitio: acciones, ETFs y algo de cripto sin salir de un entorno bancario europeo.
- Perfil largo plazo y DCA mensual: quien invierte 200 €, 500 € o 1.000 € al mes de forma automática y no necesita herramientas avanzadas de trading.
- Usuarios que priorizan simplicidad y estructura clara de costes: una comisión fija por operación y cero complicaciones técnicas con wallets o redes blockchain.
Coinbase es mejor para…
- Quien quiere operar criptomonedas activamente: usar órdenes limit, market, maker/taker y optimizar comisiones según volumen.
- Inversores centrados 100% en cripto: acceso a muchas más altcoins, staking, herramientas propias del ecosistema.
- Usuarios que quieren mover sus criptos fuera de la plataforma: enviar a wallets externas, interactuar con el entorno Web3 o gestionar autocustodia.
Qué es Trade Republic
Trade Republic es un banco alemán enfocado en inversión minorista que ha construido su propuesta alrededor de la simplicidad: invertir en acciones y ETFs desde el móvil con una estructura de costes muy clara. No nació como plataforma cripto, sino como alternativa low cost a la banca tradicional para invertir en bolsa en Europa.
Con el tiempo ha ampliado su oferta —incluyendo criptomonedas y remuneración del efectivo— pero su ADN sigue siendo el de un bróker de inversión a largo plazo. No está pensado para traders intensivos ni para quien quiere vivir dentro del ecosistema blockchain. Está pensado para el inversor europeo que quiere construir patrimonio de forma ordenada y sin complicaciones técnicas.
Dónde brilla Trade Republic
- Comisión fija de 1 € por operación en acciones y ETFs.
- Planes de inversión periódicos sin comisión de ejecución.
- Entorno bancario alemán bajo supervisión europea.
- Integración sencilla entre efectivo, bolsa y cripto en una sola app.
- Experiencia extremadamente simple para perfiles principiantes.
Qué es Coinbase
Coinbase es una plataforma especializada en criptomonedas fundada en Estados Unidos y centrada exclusivamente en activos digitales. Su propuesta no gira en torno a acciones ni ETFs, sino al acceso a Bitcoin, Ethereum y una larga lista de altcoins, además de herramientas avanzadas de compraventa.
A diferencia de un bróker tradicional, Coinbase opera como infraestructura cripto: permite operar contra libro de órdenes, enviar activos a wallets externas, hacer staking y moverse dentro del ecosistema blockchain. Es un entorno diseñado para quien quiere algo más que “comprar y mantener” un par de criptomonedas.
Dónde brilla Coinbase
- Amplísima oferta de criptomonedas frente a la mayoría de brokers europeos.
- Plataforma avanzada con órdenes limit, market y estructura maker/taker.
- Posibilidad de enviar cripto a wallets externas.
- Ecosistema propio orientado a usuarios activos en cripto.
- Infraestructura con gran liquidez en los principales pares.
Seguridad y regulación de Trade Republic y Coinbase
Aquí es donde muchos inversores se confunden. Ambas plataformas operan en España, pero no lo hacen bajo el mismo marco ni ofrecen el mismo tipo de protección.
¿Está regulado?
Trade Republic es un banco alemán con licencia bancaria en Alemania y supervisión de la autoridad financiera alemana (BaFin). Opera en España bajo el marco europeo correspondiente. No es simplemente una app de inversión: jurídicamente es una entidad bancaria.
Coinbase, por su parte, es una empresa estadounidense especializada en criptoactivos. En España está registrada ante el Banco de España como proveedor de servicios de criptoactivos a efectos de prevención de blanqueo de capitales. Eso no equivale a ser un banco ni una empresa de servicios de inversión tradicional supervisada por la CNMV.
La diferencia es clara: Trade Republic juega en el marco bancario europeo; Coinbase en el marco regulatorio específico de criptoactivos.
Custodia y segregación
En Trade Republic, el efectivo de los clientes se deposita en bancos asociados y está separado del balance propio de la entidad. Los valores (acciones y ETFs) se mantienen en custodia segregada. En el caso de criptomonedas, el modelo no es de autocustodia directa del cliente: no se facilita el envío libre a wallets externas como estándar general.
En Coinbase, los criptoactivos se mantienen en custodia bajo la infraestructura propia de la plataforma, con una parte significativa almacenada en cold storage. El usuario no es propietario de una wallet privada dentro de la cuenta estándar, aunque sí puede retirar sus activos a una wallet externa si lo desea.
Aquí la diferencia práctica es relevante: Coinbase permite mover las criptomonedas fuera del entorno; Trade Republic está más orientado a mantenerlas dentro de la plataforma.
Protección del inversor
El efectivo en Trade Republic está cubierto por el sistema de garantía de depósitos hasta 100.000 € por cliente y banco depositario, conforme al marco europeo. Para valores tradicionales, aplica el sistema de protección correspondiente en caso de insolvencia.
En Coinbase, no existe un fondo de garantía de depósitos equiparable al bancario para saldos en euros o cripto. La protección depende del marco regulatorio aplicable a proveedores de servicios de criptoactivos y de las políticas internas de custodia.
Para un inversor conservador, esta diferencia pesa mucho. Para un usuario centrado en cripto, suele ser menos determinante que la liquidez y las herramientas.
Track record
Trade Republic nació en 2015 y ha crecido con fuerza en Europa como alternativa de bajo coste para invertir en bolsa. Su expansión ha sido progresiva dentro del marco regulado europeo.
Coinbase fue fundada en 2012 y es una de las plataformas cripto más conocidas a nivel global. Cotiza en el Nasdaq, lo que añade un nivel adicional de transparencia financiera frente a muchas plataformas cripto privadas.
Ambas tienen trayectoria, pero vienen de mundos distintos. Y eso se nota en cómo gestionan riesgos, regulación y estructura legal.
Comparativa de comisiones entre Trade Republic y Coinbase
Aquí es donde hay que ir más allá del “es barato” o “es caro”. Las comisiones importan según lo que hagas. No cuesta lo mismo invertir a largo plazo que hacer trading diario, y tampoco es igual comprar acciones que criptomonedas.
Vamos a verlo con tres escenarios realistas.
Escenario 1: Comprar 1.000 € en acciones de EE. UU.
Trade Republic
- Comisión por operación: 1 € fijo.
- Sin comisión porcentual adicional.
Si compras 1.000 € en acciones americanas, el coste directo es 1 €, es decir, un 0,10%.
En una inversión a largo plazo, es prácticamente irrelevante.
Coinbase
No aplica. Coinbase no permite comprar acciones tradicionales.
👉 En inversión en bolsa, no compiten. Trade Republic gana por defecto porque Coinbase simplemente no juega en ese mercado.
Escenario 2: Comprar 1.000 € en un ETF europeo
Trade Republic
- Comisión: 1 € por operación.
- Si utilizas un plan de inversión periódico, la ejecución puede salir sin comisión.
Coste sobre 1.000 €: 1 € (0,10%) en orden puntual, o incluso 0 € en plan automatizado.
Coinbase
No ofrece ETFs tradicionales.
👉 De nuevo, para inversión diversificada en bolsa, Trade Republic es la opción natural.
Escenario 3: Comprar 1.000 € en Bitcoin
Aquí sí compiten.
En Trade Republic
La compra de cripto funciona con un modelo de precio cotizado (incluye spread). No hay una comisión fija visible como en acciones, pero el coste real está en la diferencia entre precio de compra y precio de mercado.
Si asumimos un spread aproximado del 1% (puede variar según mercado y volatilidad), comprar 1.000 € en Bitcoin implicaría un coste implícito cercano a 10 €.
No es dramático para mantener a largo plazo, pero no es competitivo para hacer varias operaciones al día.
En Coinbase (modo avanzado)
En Coinbase Advanced, el coste depende de tu volumen mensual.
Para un usuario que mueve menos de 10.000 $ al mes:
- Comisión taker: hasta 0,60%
- Comisión maker: hasta 0,40%
Si compras 1.000 € como taker, pagarías aproximadamente 6 € en comisión.
Y además hay que considerar el spread real del mercado, que suele ser mucho más ajustado que en un modelo de precio cerrado.
Para trading activo, esta estructura es mucho más eficiente que pagar spreads amplios repetidamente.
¿Cuándo importa realmente la diferencia?
- Si compras Bitcoin una vez al mes y lo mantienes años, pagar 6 € o 10 € no cambia tu vida financiera.
- Si operas todos los días, un 1% de spread en cada entrada y salida puede destruir tu rentabilidad.
- Si inviertes en acciones y ETFs a largo plazo, el coste fijo de 1 € de Trade Republic es difícil de batir en Europa.
En resumen:
- Inversión tradicional a largo plazo → Trade Republic es más eficiente.
- Trading activo en criptomonedas → Coinbase tiene una estructura claramente superior.
Mercados y productos: qué puedes comprar realmente en cada uno
Más allá de comisiones y regulación, la pregunta práctica es simple: ¿qué activos tienes disponibles? Porque aquí la diferencia es estructural.
| Producto / Mercado | Trade Republic | Coinbase |
|---|---|---|
| Acciones Europa | ✔️ Sí | ❌ No |
| Acciones EE. UU. | ✔️ Sí | ❌ No |
| ETFs | ✔️ Sí | ❌ No |
| Planes de inversión automáticos | ✔️ Sí | ❌ No |
| Criptomonedas principales (BTC, ETH) | ✔️ Sí | ✔️ Sí |
| Amplia variedad de altcoins | Limitada | ✔️ Muy amplia |
| Órdenes avanzadas (limit, book real) | ❌ No | ✔️ Sí |
| Staking | ❌ No | ✔️ Sí (según activo) |
| Envío a wallet externa | ❌ No | ✔️ Sí |
| Derivados cripto | ❌ No | Limitado según jurisdicción |
| Cuenta remunerada en efectivo | ✔️ Sí | ❌ No |
Cómo interpretar esta tabla
Trade Republic es una plataforma de inversión clásica con un complemento cripto. Te permite construir una cartera completa en bolsa y añadir Bitcoin o Ethereum como parte minoritaria.
Coinbase es una infraestructura cripto. No puedes comprar acciones ni ETFs, pero tienes acceso a un ecosistema mucho más profundo dentro del mundo blockchain.
Si tu cartera ideal incluye acciones globales y ETFs indexados, Coinbase no es una alternativa real.
Si tu foco está en altcoins, staking y operativa cripto activa, Trade Republic se queda claramente corto.
¿Cuál usaría yo según el perfil?
Aquí es donde dejo de comparar en abstracto y tomo partido.
Si eres principiante absoluto
Usaría Trade Republic.
¿Por qué? Porque empezar invirtiendo solo en criptomonedas suele ser un error de enfoque. Con Trade Republic puedes construir primero una base con ETFs globales y, si quieres, añadir un pequeño porcentaje en Bitcoin sin salir de la misma plataforma. Es más estructurado y más coherente para alguien que está empezando.
Si inviertes a largo plazo y haces DCA mensual
También elegiría Trade Republic.
Los planes de inversión automáticos y la comisión fija de 1 € hacen que la fricción sea mínima. Si compras cada mes 500 € o 1.000 € en ETFs, el coste es casi irrelevante. Y si añades algo de cripto como posición estratégica, no necesitas herramientas avanzadas.
Si tu cartera es 100% cripto
Aquí no hay duda: Coinbase.
Tienes más activos, mejor estructura de comisiones para trading real y acceso a órdenes avanzadas. Además, puedes retirar tus criptomonedas a una wallet externa si quieres autocustodia. Eso es clave si estás comprometido con el ecosistema blockchain.
Si haces trading frecuente
De nuevo, Coinbase.
Un spread amplio repetido muchas veces penaliza mucho más que una comisión maker/taker competitiva. Si operas varias veces por semana, la estructura de Coinbase es mucho más eficiente que un modelo de precio cerrado.
Si quieres simplicidad máxima y cero complicaciones técnicas
Trade Republic.
Sin wallets, sin redes, sin preocuparte por direcciones ni gas fees. Compras, mantienes y listo. Para muchos inversores eso es una ventaja, no una limitación.
En resumen, yo no elegiría uno “mejor” en términos absolutos. Elegiría según el papel que la plataforma va a jugar en mi estrategia.
- Cartera diversificada y largo plazo → Trade Republic.
- Enfoque cripto puro y operativo → Coinbase.
