DEGIRO vs Bitvavo: el veredicto rápido
Si tu objetivo es invertir en bolsa, comprar ETFs y construir patrimonio a largo plazo con regulación sólida detrás, DEGIRO es claramente la opción correcta. Bitvavo ni siquiera compite ahí: no ofrece acciones ni fondos tradicionales.
Si lo que quieres es comprar Bitcoin, Ethereum u otras criptomonedas de forma directa y con comisiones competitivas, Bitvavo es la herramienta adecuada. DEGIRO no está diseñado para eso y no es un exchange cripto.
No son equivalentes. No están pensados para lo mismo. Elegir entre DEGIRO vs Bitvavo no va de comparar tarifas, sino de decidir si tu estrategia es bolsa tradicional o mercado cripto. A partir de ahí, todo lo demás encaja solo.
DEGIRO es mejor para…
- Quien quiere invertir a largo plazo en acciones y ETFs reales, con acceso a bolsas internacionales y costes bajos por operación.
- El inversor que hace aportaciones periódicas (DCA) en ETFs europeos y busca minimizar comisiones estructurales.
- Quien prioriza regulación bancaria europea y protección del inversor, incluso aunque eso implique no tener acceso a criptomonedas directas.
Bitvavo es mejor para…
- Quien quiere comprar y vender criptomonedas directamente, sin productos intermedios ni vehículos financieros derivados.
- El inversor que acepta alta volatilidad a cambio de potencial de crecimiento, y entiende el riesgo del mercado cripto.
- Quien opera cripto con cierta frecuencia y quiere comisiones porcentuales competitivas, especialmente usando órdenes limit para reducir fees.
Qué es DEGIRO
DEGIRO es un bróker online europeo especializado en inversión en mercados tradicionales: acciones, ETFs, bonos y derivados. Nació en 2008 y hoy opera bajo el paraguas de flatexDEGIRO Bank AG, entidad bancaria alemana supervisada por BaFin. Eso lo coloca en el terreno de la intermediación financiera regulada, con estándares bancarios y estructura sólida.
Para un inversor particular en España, DEGIRO es una herramienta pensada para acceder a bolsas internacionales con comisiones muy ajustadas. No es una plataforma de trading especulativo agresivo ni una app gamificada: su propuesta es clara — acceso amplio a mercados con costes bajos y estructura regulatoria fuerte.
Dónde brilla DEGIRO
- Acceso a más de 40 mercados internacionales desde una sola cuenta.
- Comisiones muy competitivas en acciones de EE. UU. (en torno a 2 € por operación estándar).
- ETFs con coste casi simbólico en su selección principal (solo fee de gestión por operación).
- Sin comisión de custodia ni mantenimiento de cuenta.
- Integración dentro de un grupo bancario europeo supervisado.
Qué es Bitvavo
Bitvavo es un exchange de criptomonedas con sede en Países Bajos, enfocado exclusivamente en la compra, venta y custodia de activos digitales. No es un bróker tradicional ni una entidad bancaria: es una plataforma especializada en criptoactivos, con un modelo de comisiones porcentuales sobre cada operación.
Su propuesta es sencilla: ofrecer acceso directo a Bitcoin, Ethereum y cientos de criptomonedas más con una estructura de costes competitiva dentro del sector. Para quien quiere exposición real al mercado cripto —sin productos intermedios ni derivados financieros tradicionales— Bitvavo cumple esa función de forma directa.
Dónde brilla Bitvavo
- Amplia oferta de criptomonedas negociables.
- Comisiones competitivas (aprox. 0,25 % como taker en niveles básicos).
- Estructura clara de tarifas basada en volumen mensual.
- Custodia segregada a través de entidad independiente.
- Plataforma sencilla para comprar cripto sin complicaciones técnicas excesivas.
Seguridad y regulación de DEGIRO y Bitvavo
Aquí es donde la comparación deja de ser superficial. Bolsa tradicional y criptomonedas no solo se diferencian en el activo, también en el marco legal y en el nivel de protección para el inversor.
¿Está regulado?
DEGIRO opera bajo flatexDEGIRO Bank AG, banco alemán supervisado por BaFin. Eso implica normativa bancaria europea, controles prudenciales y supervisión continua dentro del marco financiero tradicional.
Bitvavo es un proveedor de servicios de criptoactivos con sede en Países Bajos. Está registrado y autorizado bajo la normativa europea aplicable a proveedores de servicios de cripto (MiCA), pero no es un banco ni un bróker de valores tradicional. La regulación existe, pero el nivel de exigencia y la naturaleza jurídica no son equivalentes a una entidad bancaria.
La diferencia es estructural: uno es intermediario financiero clásico; el otro es un exchange de activos digitales.
Custodia y segregación
En DEGIRO, el dinero no invertido está en cuentas bancarias separadas y los activos financieros se mantienen segregados del balance de la entidad. Además, al formar parte de un grupo bancario, la estructura de custodia es la propia del sistema financiero regulado.
En Bitvavo, los fondos en euros y los criptoactivos se mantienen a través de una fundación independiente diseñada para separar los activos de clientes del balance de la empresa. En el mundo cripto esto es una práctica positiva, pero sigue siendo un entorno distinto al sistema de compensación bancaria tradicional.
Protección del inversor
Con DEGIRO, el efectivo no invertido está cubierto por el sistema de garantía de depósitos alemán hasta el límite legal (100.000 € por titular). Además, al tratarse de instrumentos financieros regulados, existe el marco europeo de protección al inversor.
En Bitvavo, no existe un fondo de garantía de depósitos equivalente para criptomonedas. Si el activo digital pierde valor, no hay protección. Y aunque los fondos estén segregados, el riesgo estructural del mercado cripto es superior al de los mercados financieros tradicionales.
Aquí no hay dramatismo, pero sí una diferencia clara de protección jurídica.
Track record
DEGIRO lleva operando desde 2008 y ha pasado por diferentes ciclos de mercado, incluida la crisis financiera, la pandemia y periodos de alta volatilidad. Forma parte de un grupo cotizado en Alemania.
Bitvavo es más reciente (fundado en 2018) y su trayectoria está ligada al crecimiento del mercado cripto en la última década. Ha operado en ciclos alcistas y bajistas fuertes del sector, pero su historial es naturalmente más corto.
Si hablamos de experiencia en mercados regulados tradicionales, DEGIRO tiene más recorrido. Si hablamos de especialización pura en cripto dentro de Europa, Bitvavo es uno de los actores relevantes del sector.
Comparativa de comisiones entre DEGIRO y Bitvavo
Aquí es donde muchos intentan hacer una comparación directa… y no siempre tiene sentido. No operan en los mismos mercados. Aun así, vamos a bajar todo a números reales para entender el coste efectivo en distintos escenarios.
Escenario 1: Comprar 1.000 € en acciones de EE. UU.
DEGIRO
- Comisión aproximada por operación: 2 € (1 € de corretaje + 1 € de handling).
- Si la cuenta está en euros y compras en dólares, hay que añadir conversión de divisa: 0,25 % sobre el importe convertido.
En una compra de 1.000 € en acciones USA:
- Comisión fija: ~2 €
- Coste de cambio de divisa (0,25 %): ~2,50 €
- Coste total aproximado de entrada: ~4,50 €
Es un 0,45 % sobre el importe invertido en la compra inicial.
Si vendes, volverías a pagar comisión y conversión.
Bitvavo
No aplica. No ofrece acciones tradicionales.
Aquí la comparación termina rápido: si quieres acciones, solo uno de los dos sirve.
Escenario 2: Comprar 1.000 € en un ETF europeo
DEGIRO
Si el ETF está dentro de la selección principal:
- Comisión del broker: 0 €
- Handling fee: 1 €
Coste total aproximado: ~1 €
Es decir, un 0,10 % sobre 1.000 €.
Si el ETF no está en la selección:
- Aproximadamente 3 € por operación.
Para inversión periódica en ETFs europeos, el coste es extremadamente bajo y muy competitivo dentro del mercado español.
Bitvavo
No ofrece ETFs tradicionales. De nuevo, no es comparable porque no compiten en este tipo de activo.
Escenario 3: Operar todos los días (trading frecuente)
Aquí cambia el enfoque.
En DEGIRO (acciones USA como ejemplo):
Supongamos 20 operaciones al mes de 1.000 € cada una:
- 2 € por operación = 40 €
- Conversión de divisa en cada compra/venta (si aplica): el coste puede dispararse si entras y sales constantemente.
Para trading diario, la estructura fija + cambio de divisa empieza a pesar. No está pensado como bróker intradía ultra low cost en acciones americanas si operas con mucha rotación.
En Bitvavo (cripto):
Con comisión taker estándar del 0,25 %:
- Cada operación de 1.000 € = 2,50 €
- Si haces 20 operaciones → 50 € en comisiones.
- Si compras y vendes (round trip), el coste se duplica.
Aquí el coste es porcentual. Cuanto más operas y mayor volumen mensual tengas, más bajan las comisiones por tramos. Además, si usas órdenes limit (maker), puedes reducir la comisión.
¿Cuándo importa realmente la comisión?
- Para inversión a largo plazo en bolsa, DEGIRO es claramente más eficiente en costes absolutos, sobre todo en ETFs europeos.
- Para trading cripto frecuente, Bitvavo tiene una estructura competitiva dentro del sector, pero el coste porcentual siempre impacta más cuanto más rotas la cartera.
- En cripto, además, el spread y la volatilidad pesan mucho más que unas décimas arriba o abajo en la comisión.
La conclusión práctica es sencilla:
Si tu estrategia es comprar y mantener acciones o ETFs, DEGIRO gana por estructura.
Si tu estrategia es operar criptomonedas, Bitvavo es la herramienta adecuada… pero asumiendo que el coste porcentual es parte natural del juego.
Mercados y productos: qué puedes comprar en cada uno
Aquí la diferencia es total. No hablamos de más o menos comisiones, sino de qué universo de inversión tienes disponible en cada plataforma.
| Producto / Mercado | DEGIRO | Bitvavo |
|---|---|---|
| Acciones Europa | ✅ Sí | ❌ No |
| Acciones EE. UU. | ✅ Sí | ❌ No |
| Acciones Asia | ✅ Sí | ❌ No |
| ETFs | ✅ Sí | ❌ No |
| Fondos de inversión | ✅ Sí | ❌ No |
| Bonos | ✅ Sí | ❌ No |
| Opciones y futuros | ✅ Sí | ❌ No |
| Warrants y derivados listados | ✅ Sí | ❌ No |
| Criptomonedas (compra directa) | ❌ No* | ✅ Sí |
| Bitcoin (BTC) | ❌ No* | ✅ Sí |
| Ethereum (ETH) | ❌ No* | ✅ Sí |
| Altcoins | ❌ No* | ✅ Sí |
| Staking cripto | ❌ No | ✅ Sí |
| Stablecoins | ❌ No | ✅ Sí |
*DEGIRO no ofrece compra directa de criptomonedas como exchange cripto tradicional.
Qué significa esto en la práctica
- DEGIRO es una puerta al sistema financiero tradicional global. Si quieres construir una cartera diversificada con empresas, índices o renta fija, aquí tienes el catálogo completo.
- Bitvavo es una puerta exclusiva al ecosistema cripto. Si quieres exposición directa a activos digitales, es su especialidad.
No hay zona gris. No hay solapamiento real.
Si buscas bolsa, uno sirve.
Si buscas criptomonedas, el otro.
¿Cuál usaría yo según el perfil?
Aquí es donde hay que mojarse.
👤 Si eres principiante total
Si estás empezando desde cero y tu prioridad es aprender cómo funcionan los mercados con cierta estabilidad, empezaría con DEGIRO y una cartera sencilla de ETFs globales.
La volatilidad del mercado cripto puede distorsionar tu percepción del riesgo. Para alguien sin experiencia, es más fácil cometer errores emocionales en Bitcoin que en un ETF mundial diversificado.
📈 Si tu objetivo es largo plazo (10–20 años)
Para construir patrimonio de forma progresiva, con aportaciones periódicas y diversificación real, DEGIRO es claramente la base más sólida.
Costes bajos en ETFs europeos (en muchos casos alrededor de 1 € por operación), acceso a mercados globales y estructura regulada bancaria. Es una herramienta coherente con una estrategia de acumulación.
🔁 Si haces DCA mensual con 300–500 €
También DEGIRO encaja mejor si el destino son ETFs o acciones. El coste fijo bajo hace que la comisión no penalice aportaciones pequeñas.
En cripto, el modelo porcentual de Bitvavo (0,25 % estándar) implica que cuanto más pequeña es la aportación, más relevante se vuelve el impacto relativo de la comisión.
🚀 Si buscas exposición a criptomonedas a medio plazo
Aquí no hay debate: Bitvavo es la herramienta adecuada.
Si tu tesis es que Bitcoin o Ethereum deben formar parte de tu cartera, necesitas un exchange especializado. Intentar replicar exposición cripto a través de productos indirectos no es lo mismo que comprar el activo.
🔄 Si eres trader activo
Depende de qué operes:
- Trading en acciones internacionales → DEGIRO puede funcionar, pero el coste de cambio de divisa empieza a pesar si hay mucha rotación.
- Trading en criptomonedas → Bitvavo tiene una estructura competitiva dentro del sector, especialmente si reduces fees usando órdenes limit.
🧠 Si tuviera que simplificarlo al máximo
- Para construir patrimonio → DEGIRO como base.
- Para exposición cripto específica → Bitvavo como complemento.
