HFM vs Deriv: el veredicto rápido
Si buscas un broker más alineado con el estándar del mercado, con estructura clara de cuentas, spreads competitivos en forex y un entorno más reconocible para cualquier trader que haya usado MetaTrader, HFM es la opción más sólida.
Si lo que quieres es operar derivados propios, índices sintéticos disponibles 24/7 y un ecosistema más flexible y orientado a la especulación pura, Deriv puede encajar mejor contigo, pero no es lo mismo que un broker tradicional de CFDs.
No son equivalentes. HFM juega en la liga del broker regulado multi-entidad con estructura profesional clásica. Deriv juega en la liga de la operativa alternativa y productos propios. La decisión depende más de tu estilo que de unas décimas de spread.
HFM es mejor para…
- Traders de forex que buscan spreads ajustados con estructura clara de comisiones, especialmente si quieren una cuenta tipo Zero con coste por lote definido y entorno MetaTrader clásico.
- Operadores que valoran regulación reconocida (CySEC, FCA, etc.) y prefieren un broker con presencia internacional más estructurada.
- Scalpers o traders intradía técnicos que necesitan ejecución competitiva en majors como EUR/USD y un entorno estándar sin productos “experimentales”.
Deriv es mejor para…
- Traders que quieren operar índices sintéticos 24/7, sin depender del horario de los mercados tradicionales.
- Operadores con capital pequeño que buscan flexibilidad máxima en tipos de cuenta y acceso sencillo desde LATAM o regiones con menos oferta regulada.
- Perfiles muy especulativos que priorizan disponibilidad continua y variedad de derivados propios más que una estructura clásica de broker de CFDs europeo.
Qué es HFM
HFM (HF Markets) es un broker internacional especializado en CFDs que opera bajo una estructura multi-regulada y con un enfoque bastante clásico dentro del sector. Su propuesta gira en torno a cuentas diferenciadas por tipo de spread y comisión, acceso a MetaTrader y una oferta amplia de mercados financieros tradicionales: forex, índices, materias primas, acciones vía CFD, ETFs y criptomonedas.
Para un trader, HFM representa el modelo reconocible de broker de derivados: eliges tipo de cuenta (spread incluido o comisión por lote), sabes cuánto pagas por cada operación y trabajas en un entorno estándar que cualquier operador con experiencia en MT4 o MT5 entiende desde el primer minuto. No es una plataforma experimental ni centrada en productos propios; compite en ejecución, estructura y variedad.
Dónde brilla HFM
- Spreads competitivos en cuentas Pro y Zero, con comisión definida por lote en la modalidad más ajustada.
- Estructura clara de costes en forex mayor (especialmente en EUR/USD y otros majors).
- Amplia variedad de mercados tradicionales vía CFD.
- Entorno MetaTrader consolidado y familiar para traders técnicos.
- Regulación en múltiples jurisdicciones, incluyendo Europa y Reino Unido según entidad.
Qué es Deriv
Deriv es un broker de derivados con una propuesta distinta a la del CFD clásico europeo. Aunque ofrece forex, acciones y criptomonedas vía MT5, su identidad gira en torno a los índices sintéticos y productos propios que operan prácticamente de forma continua. Es un ecosistema más híbrido, donde conviven mercados tradicionales con instrumentos diseñados internamente.
Para el trader, Deriv no es solo “otro broker de forex”. Es una plataforma pensada para quien busca operativa constante, acceso flexible y productos que no dependen del horario bursátil tradicional. Puede resultar atractivo para perfiles especulativos o para quienes operan desde regiones donde el acceso a brokers europeos está más limitado.
Dónde brilla Deriv
- Índices sintéticos disponibles 24/7.
- Estructura sin comisión en cuentas estándar MT5 (coste integrado en el spread).
- Opciones de cuenta Zero Spread con comisión porcentual transparente por operación.
- Accesibilidad global, especialmente en LATAM y mercados emergentes.
- Ecosistema propio de plataformas además de MT5.
Seguridad y regulación de HFM y Deriv
Cuando comparas HFM vs Deriv, la regulación no es un detalle menor. Aquí no hablamos solo de spreads, sino de bajo qué entidad estás abriendo cuenta y qué protección real tienes según tu país.
¿Está regulado?
HFM opera a través de varias entidades reguladas en distintas jurisdicciones. Entre ellas destacan CySEC en Europa, la FCA en Reino Unido, la FSCA en Sudáfrica, la FSA de Seychelles y la CMA en Kenia. Esto significa que, dependiendo del país del cliente, la cuenta puede estar bajo un marco regulatorio más exigente o más flexible.
Deriv también trabaja con múltiples entidades, incluyendo reguladores como la BVI FSC, la VFSC de Vanuatu, la Labuan FSA en Malasia, la FSC de Mauricio y la CIMA en Islas Caimán. No es un broker “sin regulación”, pero en la práctica muchas de sus entidades operan bajo marcos offshore.
La clave aquí es sencilla: no todos los clientes estarán bajo la misma protección, y eso cambia la ecuación.
Custodia y segregación
HFM declara mantener los fondos de clientes en cuentas segregadas, separadas del capital operativo de la compañía. Este es el estándar en brokers regulados en Europa y Reino Unido.
Deriv también opera con estructuras de separación de fondos según entidad, aunque el nivel de supervisión dependerá del regulador concreto bajo el que abras cuenta.
En ambos casos, es fundamental saber exactamente con qué entidad estás contratando, especialmente si operas desde LATAM, donde suele aplicarse la entidad offshore.
Protección del inversor
En el caso de HFM, los clientes bajo entidad europea pueden estar cubiertos por esquemas de compensación como el Investor Compensation Fund de Chipre, con límites establecidos por normativa europea. Bajo entidades offshore, esta protección no aplica.
Deriv no ofrece un esquema de compensación equivalente al europeo en la mayoría de sus entidades offshore. Además, la protección frente a saldo negativo puede variar según el tipo de cuenta y producto.
Esto no significa que uno sea inseguro y el otro no. Significa que el nivel de protección cambia según jurisdicción, y eso hay que tenerlo claro antes de depositar dinero.
Track record
HFM opera desde 2010 y ha construido una presencia internacional relativamente consolidada en el sector de CFDs.
Deriv, por su parte, declara operar desde 1999 a través de su grupo empresarial, lo que le da un recorrido histórico mayor en el mundo de los derivados.
Ambos tienen años suficientes en el mercado como para no considerarlos actores nuevos. La diferencia no está tanto en la antigüedad, sino en el tipo de regulación bajo la que tú, como cliente, quedas registrado.
Comparativa de comisiones entre HFM y Deriv
Aquí es donde muchos comparan mal. No basta con mirar “spread desde 0.0” o “sin comisiones”. Hay que bajar al terreno real y poner números encima de la mesa.
Voy a usar escenarios prácticos y realistas.
Escenario 1: Operar 1 lote de EUR/USD (trading intradía)
Un lote estándar en forex son 100.000 unidades. Es el escenario típico de un trader activo.
HFM (Cuenta Zero)
- Comisión aproximada: 6 $ por lote round turn (ida y vuelta).
- Spread mínimo cercano a 0.0 en condiciones normales de mercado.
En la práctica, tu coste por operación suele moverse alrededor de esos 6 $ más una ligera variación por spread real en ese momento.
Deriv (Cuenta Zero Spread MT5)
- Comisión aproximada: alrededor de 9–10 $ por lote round turn según el porcentaje aplicado al instrumento.
- Spread muy bajo o cercano a cero, dependiendo del activo.
Aquí, en puro coste por lote, HFM suele ser más competitivo para forex mayor.
Deriv (Cuenta Standard MT5)
- Sin comisión.
- Spread desde 0.6 pips (aunque en la práctica puede acercarse a 1 pip en EUR/USD).
Si asumimos 1 pip en EUR/USD, eso equivale aproximadamente a 10 $ por lote. Es decir, más caro que HFM Zero y similar o ligeramente superior a Deriv Zero Spread según condiciones.
👉 Para scalping o trading frecuente en majors, HFM suele salir mejor parado en coste puro.
Escenario 2: Exposición equivalente a 1.000 € en acciones USA vía CFD
Aquí el coste depende mucho del spread aplicado al CFD sobre la acción concreta.
HFM
- El coste está integrado en el spread del CFD.
- No hay comisión fija por operación en muchas cuentas estándar.
- El impacto real para 1.000 € suele ser pequeño si la posición no es muy corta en el tiempo.
Deriv
- También integra el coste en el spread en cuentas estándar.
- En cuentas Zero Spread puede aplicarse comisión porcentual.
Para tickets pequeños como 1.000 €, la diferencia no suele ser dramática. Aquí pesa más la liquidez del instrumento y la estructura de cada cuenta que una diferencia puntual de décimas.
Escenario 3: Trading diario intensivo (varias operaciones al día)
Aquí es donde realmente importa la estructura.
Si haces 5–10 operaciones diarias en forex mayor:
- Con HFM Zero, pagarías aproximadamente 6 $ por lote cada vez que abras y cierres.
- Con Deriv Standard, el coste dependerá totalmente del spread real en ese momento.
- Con Deriv Zero Spread, el coste por lote tiende a ser más alto que el de HFM en forex tradicional.
En operativa intensiva, unas pocas décimas de pip o 3–4 dólares por lote de diferencia multiplicados por cientos de operaciones al mes marcan la rentabilidad.
Entonces, ¿cuándo importa de verdad?
- Si haces scalping o intradía serio en forex mayor → la estructura tipo HFM Zero suele ser más competitiva.
- Si operas esporádicamente o en sintéticos → el modelo de Deriv puede ser suficiente y más flexible.
- Si tu volumen es bajo y no operas cada día → la diferencia real será menor de lo que parece leyendo “desde 0.0”.
Mercados y productos: HFM vs Deriv
Aquí es donde la diferencia conceptual se vuelve muy clara. HFM es un broker de CFDs clásico con acceso a mercados financieros tradicionales. Deriv mezcla mercados financieros con productos propios, especialmente índices sintéticos que no dependen de bolsas reales.
Tabla comparativa de mercados y productos
| Mercado / Producto | HFM | Deriv |
|---|---|---|
| Forex (pares mayores y menores) | ✔️ Amplia oferta | ✔️ Amplia oferta |
| Acciones vía CFD | ✔️ Empresas USA y globales | ✔️ Acciones vía CFD |
| Índices bursátiles reales | ✔️ S&P 500, DAX, NASDAQ, etc. | ✔️ Principales índices |
| Materias primas | ✔️ Oro, plata, energías, softs | ✔️ Oro y energías principales |
| ETFs vía CFD | ✔️ Disponible | ❌ No es foco principal |
| Bonos vía CFD | ✔️ Disponible | ❌ No habitual |
| Criptomonedas | ✔️ CFDs sobre criptos | ✔️ CFDs sobre criptos |
| Índices sintéticos | ❌ No | ✔️ Especialidad (24/7) |
| Plataformas | MT4 y MT5 | MT5 + plataformas propias (Deriv X, DTrader, etc.) |
| Copy trading | ✔️ Disponible según entidad | ✔️ Opciones sociales disponibles |
| Cuenta demo | ✔️ Sí | ✔️ Sí |
| Apalancamiento máximo | Variable según regulación (puede ser alto en offshore) | Variable según entidad, alto en offshore |
Lo que realmente importa aquí
Si tu operativa está centrada en mercados financieros tradicionales —forex mayor, índices reales, materias primas clásicas— ambos cumplen, aunque HFM ofrece una estructura más alineada con el modelo europeo estándar.
Si tu interés principal son los índices sintéticos operativos 24/7, ahí no hay debate: Deriv juega solo en esa categoría.
No es una cuestión de cantidad de instrumentos, sino de qué tipo de ecosistema quieres operar. Uno replica mercados financieros. El otro combina eso con productos diseñados internamente para trading continuo.
¿Cuál usaría yo según el perfil?
Aquí es donde hay que mojarse. No tiene sentido comparar HFM vs Deriv y acabar diciendo “depende”. Sí depende… pero de cosas muy concretas.
Si eres principiante absoluto
Si estás empezando en forex y quieres aprender con una estructura clara de costes, entorno estándar y referencias similares a lo que verás en cualquier formación seria, me inclinaría por HFM.
¿Por qué? Porque trabajas en un entorno MetaTrader clásico, con spreads y comisiones fáciles de entender y sin mezclar mercados reales con sintéticos desde el primer día. Para aprender disciplina y gestión de riesgo, eso ayuda.
Si haces trading de forex clásico (majors, intradía)
Aquí la decisión es bastante directa: HFM, especialmente en cuenta Zero.
Si operas EUR/USD, GBP/USD o similares con frecuencia, el coste por lote suele ser más competitivo que en Deriv. Y cuando haces muchas operaciones al mes, cada 3 o 4 dólares de diferencia por lote importan más de lo que parece.
Si eres scalper agresivo
También HFM suele encajar mejor en forex tradicional, por estructura de comisión más ajustada en cuentas de tipo Zero.
Ahora bien, si tu scalping se centra en índices sintéticos 24/7 y no en majors reales, entonces el terreno natural es Deriv, porque HFM directamente no ofrece ese producto.
Si operas índices sintéticos o quieres mercado 24/7
Aquí no hay debate: Deriv.
Es su punto fuerte. Si tu estrategia gira en torno a volatilidad sintética, Boom/Crash o derivados propios, HFM no compite en ese espacio.
Si operas desde LATAM y buscas flexibilidad alta
En muchos países de Latinoamérica, ambos operan bajo entidades offshore. En ese contexto, la decisión se vuelve más estratégica:
- Si quieres estructura clásica y coste competitivo en forex → HFM.
- Si priorizas acceso sencillo, productos alternativos y operativa continua → Deriv.
Mi postura clara
Para forex tradicional y trading técnico serio, elegiría HFM.
Para especulación en sintéticos y operativa 24/7, elegiría Deriv.
