DEGIRO vs Lightyear: ¿cuál es mejor para invertir desde España?

Resumen rápido

• Ganador general: DEGIRO. Lo recomendamos para quien busca un broker con mayor profundidad de mercados, una estructura sólida y más recorrido para una cartera que pueda crecer con los años.
• Lightyear gana en automatización y fracciones. Permite crear planes periódicos y comprar fracciones de muchos instrumentos; DEGIRO exige introducir las órdenes manualmente y solo permite acciones completas.
• Para ETFs, Lightyear es especialmente competitivo: no cobra comisión propia de ejecución ni custodia, aunque siguen existiendo los costes del fondo y otros costes que puedan afectar a la operación.
• En cambio de divisa, DEGIRO parte con ventaja: publica un 0,25 % frente al 0,35 % de Lightyear.
• Los dos cuentan con regulación europea y figuran en los registros de la CNMV, aunque bajo estructuras regulatorias distintas.

Si por tu perfil encaja la opción que recomendamos, puedes consultar DEGIRO desde aquí antes de abrir cuenta. Finantres puede recibir una compensación mediante algunos enlaces, pero eso no cambia nuestro criterio: Lightyear sigue siendo mejor en varios casos concretos.

DEGIRO vs Lightyear: comparativa de un vistazo

Las tarifas pueden variar según el mercado, el activo y las características de la operación. DEGIRO también aplica en determinados casos costes como la conectividad a mercados extranjeros, mientras que en un ETF existen gastos propios del fondo aunque el broker no cobre por ejecutarlo.

Si quieres situar estas dos opciones dentro de un abanico más amplio, puedes consultar nuestra selección de mejores brokers online.

Nuestra recomendación: DEGIRO gana por versatilidad y recorrido

Para nosotros, DEGIRO es la mejor opción global en esta comparativa.

No porque sea superior en todos los apartados —no lo es—, sino porque nos parece más preparado para acompañar a un inversor que empieza comprando uno o dos ETFs y después quiere ampliar su cartera con acciones de diferentes países, nuevas bolsas o productos adicionales.

DEGIRO ofrece acceso a más de 45 mercados de alrededor de 30 países, entre ellos Bolsa de Madrid, Xetra, Nasdaq, NYSE, Londres y diversos mercados asiáticos. Esa amplitud es una diferencia real si tu estrategia evoluciona con el tiempo.

Lightyear plantea una experiencia más sencilla. Eso puede ser una ventaja enorme si lo único que quieres es invertir 100 €, 200 € o 300 € cada mes en unos pocos activos y automatizar el proceso. Pero si buscas un broker que te deje más margen para crecer, nuestra preferencia es DEGIRO.

Puedes ampliar sus puntos fuertes y débiles en nuestras opiniones de DEGIRO. Y si la simplicidad y las aportaciones automáticas pesan más para ti, merece la pena revisar también nuestras opiniones de Lightyear.

¿Qué broker es más seguro, DEGIRO o Lightyear?

Los dos operan dentro del marco regulatorio europeo, pero no tienen exactamente la misma estructura.

DEGIRO es la marca bajo la que opera la sucursal neerlandesa de flatexDEGIRO Bank SE. La entidad bancaria alemana está principalmente supervisada por BaFin, mientras que la sucursal neerlandesa está registrada en DNB y supervisada por AFM y DNB. La CNMV incluye a flatexDEGIRO Bank SE entre las entidades comunitarias que prestan servicios de inversión en España, con número de registro 516.

Además, DEGIRO mantiene los valores de los clientes mediante una estructura de segregación de activos. El efectivo no invertido se mantiene en una cuenta bancaria personal de flatexDEGIRO Bank SE y está cubierto hasta 100.000 € por el sistema alemán de garantía de depósitos. Para el supuesto excepcional de que determinados activos segregados no pudieran devolverse, existe un sistema de indemnización que cubre el 90 % de la pérdida, con un máximo de 20.000 €.

Lightyear presta el servicio a sus clientes de la UE mediante Lightyear Europe AS, una empresa de inversión autorizada y regulada por la Autoridad de Supervisión Financiera de Estonia. También aparece en los registros de la CNMV como empresa de servicios de inversión del EEE en libre prestación, con número 5124.

Lightyear explica que el dinero de los clientes se mantiene separado de sus fondos empresariales y que las inversiones se custodian en cuentas segregadas. Sus clientes cuentan además con cobertura de hasta 20.000 € mediante el Fondo Sectorial de Protección al Inversor de Estonia para los supuestos cubiertos.

Nuestro criterio: los dos presentan una estructura regulatoria seria. Damos una pequeña ventaja a DEGIRO en este apartado por su estructura bancaria y por la protección específica de hasta 100.000 € del efectivo depositado en la cuenta bancaria asociada.

Eso no significa que una cartera esté protegida contra caídas de mercado. Ningún fondo de garantía te devuelve las pérdidas porque una acción o un ETF baje de precio.

Comisiones: Lightyear gana en ETFs pequeños, DEGIRO en cambio de divisa

Aquí no existe un ganador universal. Todo depende de qué compres y con qué frecuencia.

DEGIRO publica para las acciones españolas y estadounidenses una comisión de 1 € más 1 € de tramitación por operación. En ETFs, su Selección Principal tiene 0 € de comisión más 1 € de tramitación, mientras que los ETFs globales tienen 2 € más 1 € de tramitación. El cambio de divisa estándar cuesta un 0,25 %. No cobra comisión de custodia, inactividad, depósito o retirada, aunque puede existir una tarifa de conectividad de hasta 2,50 € anuales por determinados mercados extranjeros. Puedes comprobar los detalles en las tarifas oficiales de DEGIRO y en nuestro análisis de las comisiones de DEGIRO.

Lightyear cobra un 0,10 % en acciones estadounidenses, con un mínimo de 0,10 USD y un máximo de 1 USD por orden. Las acciones y determinados instrumentos denominados en euros tienen una tarifa de 1 €, mientras que el cambio de divisa cuesta un 0,35 %. En ETFs no cobra comisión propia de ejecución ni custodia, aunque el ETF mantiene los gastos de su gestora. Las condiciones completas pueden comprobarse en los precios oficiales de Lightyear.

Ejemplo práctico: invertir 200 € al mes en un ETF

Imagina, como ejemplo hipotético, que haces doce compras al año de 200 € en un ETF denominado en euros.

Con Lightyear, la comisión propia de ejecución del broker sobre esas compras sería de 0 €, sin contar el coste interno del ETF ni otros costes que puedan afectar a la operación.

Con DEGIRO, si ese ETF pertenece a su Selección Principal y se cumplen las condiciones correspondientes, serían 12 € en costes de tramitación durante el año. Si fuese un ETF global sometido a la tarifa estándar de 3 € por operación, el coste de esas doce compras sería de 36 €, antes de otros posibles gastos.

Para aportaciones pequeñas y frecuentes a ETFs, Lightyear tiene una ventaja muy clara en costes de ejecución.

Ejemplo práctico: convertir 10.000 € a otra divisa

El escenario cambia cuando la divisa pesa más.

Sobre una conversión hipotética de 10.000 €, un 0,25 % supone 25 €, mientras que un 0,35 % supone 35 €. La diferencia sería de 10 € solo por la conversión, antes de sumar la comisión de compraventa y otros costes que correspondan.

Si realizas operaciones grandes en mercados que requieren cambio de divisa, ese 0,10 % de diferencia puede empezar a tener más importancia.

Error común: fijarse únicamente en la frase “sin comisión”. El coste real de invertir también puede incluir cambio de divisa, spread, conectividad, impuestos y los gastos internos del producto.

Acciones, ETFs y mercados: DEGIRO ofrece más profundidad

Este es uno de los motivos principales por los que preferimos DEGIRO como opción global.

DEGIRO da acceso a más de 45 mercados repartidos por alrededor de 30 países. Además de acciones y ETFs, su oferta incluye productos como bonos, opciones y futuros. Esto amplía las posibilidades, aunque los derivados son productos complejos y no deberían utilizarse sin comprender su funcionamiento y su riesgo.

Lightyear tiene una propuesta más enfocada. Permite acceder a miles de acciones estadounidenses, valores europeos y británicos, además de ETFs y otros productos, pero su gran fortaleza no es ofrecer todas las bolsas posibles: es hacer que invertir resulte sencillo y automatizable.

Para quien quiere construir una cartera sencilla de ETFs, eso puede ser suficiente. De hecho, por coste de ejecución, Lightyear merece estar entre las opciones que compares junto con nuestros mejores brokers de ETFs.

Para quien busca más mercados y mayor flexibilidad a largo plazo, DEGIRO tiene ventaja.

Lightyear gana en fracciones y automatización

Aquí la victoria es clara para Lightyear.

DEGIRO no ofrece acciones fraccionadas. Si una acción cuesta 600 €, tendrás que comprar una acción completa o buscar otra alternativa. Tampoco permite automatizar las compras: puedes programar transferencias de dinero desde tu banco, pero las órdenes de inversión deben introducirse manualmente.

Lightyear permite comprar fracciones de muchos de sus instrumentos. No son CFDs: su documentación explica que se estructuran mediante copropiedad de la acción. No todos los valores pueden fraccionarse y las posiciones fraccionadas tampoco pueden traspasarse a otro broker hasta convertirse en acciones completas.

También permite crear Planes y programar inversiones semanales, quincenales o mensuales sobre los instrumentos admitidos.

Esto hace que Lightyear pueda encajar especialmente bien con alguien que piensa:

“Quiero invertir 150 € al mes, repartirlos entre dos o tres activos y no tener que introducir las órdenes cada vez.”

En ese perfil concreto, elegiríamos Lightyear antes que DEGIRO.

¿DEGIRO o Lightyear según tu perfil?

La mejor forma de resolver la comparativa es pensar en lo que vas a hacer de verdad con el broker.

Las diferencias sobre mercados, fracciones, automatización, tarifas y protección del efectivo se apoyan en la documentación oficial de ambos brokers.

Para la mayoría de usuarios que quieren elegir un solo broker con margen para evolucionar, nos quedamos con DEGIRO. Lightyear nos parece más atractivo cuando la prioridad es automatizar una cartera sencilla con cantidades pequeñas.

Fiscalidad en España: cuidado con tratar un broker extranjero como si no cambiara nada

Ser residente fiscal en España implica que debes tener en cuenta tus inversiones extranjeras al preparar tus obligaciones fiscales. Utilizar DEGIRO o Lightyear no elimina la obligación de declarar las ganancias, pérdidas o rendimientos que correspondan según tu situación.

Además, al mantener determinados bienes o derechos en el extranjero, puede ser necesario revisar si se cumplen los requisitos que obligan a presentar el Modelo 720. No debe darse por hecho que todos los usuarios de un broker extranjero tengan que presentarlo: depende del tipo de activo, los importes y las reglas aplicables a cada caso. La Agencia Tributaria define el Modelo 720 como la declaración informativa sobre bienes y derechos situados en el extranjero.

Por eso, antes de elegir únicamente por una diferencia de 1 € en una operación, conviene valorar también la parte administrativa. Puedes profundizar en nuestra guía sobre DEGIRO y Hacienda y en la explicación específica de Lightyear y Hacienda.

La fiscalidad depende de tu situación personal. Si mantienes una cartera importante en el extranjero o tienes dudas sobre obligaciones informativas, lo prudente es revisarlo con un profesional fiscal.

Conclusión: ¿qué es mejor, DEGIRO o Lightyear?

Nuestra recomendación general es DEGIRO.

Lo elegiríamos para alguien que quiere invertir a largo plazo, acceder a más mercados y disponer de un broker que no se quede corto si su cartera crece o su estrategia se vuelve algo más amplia. Su menor comisión de cambio de divisa y la protección del efectivo mediante una cuenta bancaria personal también pesan en nuestra decisión.

Lightyear no es una mala alternativa. De hecho, es mejor que DEGIRO para un perfil muy concreto: quien quiere invertir cantidades pequeñas, utilizar acciones fraccionadas, automatizar aportaciones y comprar ETFs minimizando la comisión de ejecución del broker.

La decisión, por tanto, queda bastante clara:

Elige DEGIRO si quieres más mercados, más recorrido y una plataforma que pueda acompañarte a medida que tu cartera se hace más completa.

Elige Lightyear si quieres máxima sencillez, fracciones y automatización para una estrategia básica de aportaciones periódicas.

Y antes de abrir cuenta, recuerda que elegir un buen broker importa, pero entender qué estás comprando, cuánto cuesta y qué riesgo asumes importa todavía más.